Ekonomisk ordlista

TER (total kostnadsandel)

En fonds eller ETF:s årliga löpande kostnad i procent. Den minskar din avkastning direkt – ju lägre, desto bättre.

Annuitet (lånebetalning)

Den konstanta månatliga lånebetalningen som består av ränta och amortering. I början är den mest ränta, senare mest amortering.

Nominell ränta

Den rena årsräntan du betalar på ett lån, före avgifter. Den effektiva räntan inkluderar även kostnaderna.

Amortering (kapitalbelopp)

Den del av lånebetalningen som faktiskt minskar skulden. En högre inledande amortering innebär att du blir skuldfri tidigare.

ETF

En börshandlad indexfond som automatiskt följer många aktier i ett index – billig och brett diversifierad.

Ränta på ränta

Ränta som i sin tur ger ränta. Över långa perioder är det den starkaste hävstången för att bygga förmögenhet.

Inflation

Den allmänna prisökningen – dina pengar förlorar köpkraft även om beloppet förblir detsamma.

Buffert

En reserv på 3–6 månaders utgifter på ett konto med omedelbar tillgång, för oväntade kostnader.

Sparkvot

Den andel av din inkomst du sparar. Redan 10–20 % gör stor skillnad över åren.

Diversifiering

Att sprida pengar över många investeringar så att ett enskilt misslyckande inte gör så stor skada.

Likviditet

Hur snabbt du kommer åt dina pengar. Likvida medel (t.ex. sparkonto med omedelbar tillgång) är tillgängliga direkt, fastighet är det inte.

Brutto / netto

Brutto är din inkomst före avdrag, netto är det som når ditt konto efter skatt och avgifter.

Avkastning

En investerings årliga vinst i procent; den reala avkastningen är den efter att inflationen dragits av.

Kontokreditränta

Den höga räntan för att hamna på minus på ditt lönekonto – ofta över 10 %. Dyr skuld att betala av snabbt.

Eget kapital / kontantinsats

Dina egna pengar du sätter in – t.ex. vid köp av fastighet. Mer eget kapital sänker lånet, betalningen och räntekostnaden.

Kvarvarande skuld

Det lånebelopp som fortfarande är utestående vid en viss tidpunkt – t.ex. vid slutet av bindningstiden när du omfinansierar.

Ackumulerande / utdelande

Ackumulerande fonder återinvesterar vinsterna automatiskt (ränta på ränta); utdelande fonder betalar ut dem.

Avsättningsfond

Att lägga undan små månadsbelopp för en större, förutsebar utgift (t.ex. semester, ny bil) i stället för att betala allt på en gång.

FIRE

Financial Independence, Retire Early – att vara fri när din investerade förmögenhet täcker dina utgifter (ofta 4 %-regeln).

Aktie

En ägarandel i ett företag. Som aktieägare äger du en del av verksamheten och gynnas av kursuppgångar och utdelningar — samtidigt som du bär risken för förlust.

Obligation

Ett räntebärande lån till en stat eller ett företag. Du lånar ut pengar och får ränta under löptiden, plus nominellt belopp tillbaka vid förfall.

Utdelning

Den andel av företagets vinst som betalas ut per aktie till aktieägarna. Äger du 100 aktier med en utdelning på 2 € per aktie får du 200 €.

Sparkonto med fri tillgång

Ett sparkonto du kan ta ut pengar från när som helst som ger löpande ränta. Bra för en buffert eftersom pengarna förblir tillgängliga varje dag.

Bundet sparkonto

Du låser in ett belopp under en bestämd period i utbyte mot en fast ränta. Du kan vanligtvis inte röra pengarna innan löptiden tar slut.

Volatilitet

Hur mycket en kurs svänger upp och ner. Hög volatilitet innebär större svängningar — mer potentiell uppsida, men också mer risk.

Ombalansering

Att återställa din portfölj till dess planerade målvikter. Du säljer det som har vuxit för stort och fyller på det som har krympt för mycket.

Genomsnittsmetoden

Att investera samma belopp regelbundet köper fler andelar när priserna är låga och färre när de är höga. Det jämnar ut ditt inköpspris över tid.

Koncentrationsrisk

När för mycket av dina pengar finns i en enda position — säg en aktie eller bransch. Går det dåligt tar hela din portfölj en hård smäll.

Effektiv ränta

Den årliga kostnaden för ett lån inklusive de flesta avgifter, inte bara den nominella räntan. Det bästa talet för att jämföra låneerbjudanden rättvist.

Kreditvärdighet

Hur tillförlitligt långivare förväntar sig att du betalar tillbaka ett lån. I Tyskland bedöms den delvis genom kreditupplysningsföretaget SCHUFA; en bra poäng innebär bättre lånevillkor.

Köpomkostnader

De extra kostnaderna vid köp av fastighet utöver själva priset: överlåtelseskatt, notarie- och fastighetsregisteravgifter, och ofta en mäklare. I Tyskland uppgår de snabbt till ungefär 10–15 % av priset.

Leasing

Att använda en bil eller enhet för en fast månadsbetalning i stället för att köpa den. I slutet lämnar du vanligtvis tillbaka den i stället för att äga den.

Restvärde

Det uppskattade värdet på en sak vid slutet av en leasing eller dess livslängd. Det hjälper till att bestämma hur höga dina betalningar blir.

Avbetalningslån

Ett lån du betalar tillbaka i fasta, lika stora månadsbetalningar. Du vet från början vad du kan förvänta dig varje månad.

0 %-finansiering

Att köpa på avbetalning utan angiven ränta. Kostnaden är ofta inbakad i priset, så du ser den inte direkt.

Omfinansiering av skuld

Att betala av dyr skuld med ett billigare lån. Målet är att betala mindre ränta eller slå ihop flera betalningar till en.

Värdepapperskonto

Ett konto som används för att köpa och förvara värdepapper som aktier eller ETF:er. Tänk på det som kontot för dina investeringar.

Månadssparande

Att automatiskt köpa ett fast belopp med jämna mellanrum, till exempel månadsvis i en ETF. Det bygger förmögenhet steg för steg.

Courtage

Den kostnad som tas ut för varje köp eller försäljning av ett värdepapper. Den väger särskilt tungt på små belopp.

Real avkastning

Din avkastning efter att inflationen dragits av. Den visar hur mycket köpkraft du faktiskt behåller.

Alternativkostnad

Den nytta du går miste om genom att inte välja det näst bästa alternativet. Att spendera 1 000 € innebär att du går miste om vad pengarna i stället kunde ha gett.

Kassaflöde

Det faktiska flödet av pengar under en period, det vill säga inkomster minus utgifter. Positivt innebär att något blir över.

Kapitalinkomstskatt

Skatt på kapitalinkomster som ränta, utdelningar och kursvinster. Den minskar det som faktiskt hamnar i din ficka.

Nätfiske (phishing)

En bluff med falska e-postmeddelanden, sms eller webbplatser som försöker lura dig att ange lösenord, engångskoder eller kortuppgifter. Vid tvivel, klicka aldrig på länken – öppna sajten själv.

Pyramidspel (Ponzi-bedrägeri)

En bluff som betalar gamla investerare enbart med nya investerares pengar, utan någon verklig avkastning. När det färska kapitalet sinar kollapsar det oundvikligen.

Identitetsstöld

Någon använder dina personuppgifter för att teckna avtal eller göra köp i ditt namn. Räkningen hamnar först hos dig, tills du kan bevisa missbruket.

Uttagsnivå

Den andel av din förmögenhet du tar ut varje år – en tumregel är ungefär 4 %. Vald så att kapitalet räcker så länge som möjligt; det är ingen garanti.

FI-tal

Den förmögenhet vid vilken din avkastning kan täcka dina utgifter – ungefär 25 gånger dina årliga utgifter (4 %-regeln). Därifrån räknas du som ekonomiskt oberoende.

Passiv inkomst

Inkomst som till stor del flyter in utan löpande aktivt arbete – som ränta, utdelningar eller hyra. Ju större del av dina fasta kostnader den täcker, desto friare är du.

Nettoförmögenhet

Alla dina tillgångar minus alla dina skulder. Det ärligaste måttet på din ekonomiska ställning – mer talande än inkomst ensam.

Ren livförsäkring

Betalar ut en överenskommen summa om den försäkrade personen avlider, utan sparmoment, vilket gör den billig. Viktig för familjer med lån eller barn, så att de anhöriga är skyddade.

Sjukförsäkring vid arbetsoförmåga

Betalar ut en regelbunden inkomst om du av hälsoskäl inte längre kan utföra ditt arbete. Den skyddar din mest värdefulla tillgång: din förmåga att tjäna pengar.

Självrisk

Den del av en skada du betalar själv innan försäkringsbolaget träder in. En högre självrisk sänker din premie men kostar dig mer när du anmäler en skada.

Borgen

Du blir ansvarig för någon annans skuld om denne inte betalar. En ofta underskattad risk – i värsta fall faller hela beloppet på dig.

50/30/20-regeln

En grov budgettumregel: ungefär 50 % för behov, 30 % för önskemål och 20 % för sparande eller att betala av skulder. En enkel utgångspunkt, inte ett dogm.

Avdragsgilla kostnader i arbetet (Tyskland)

Jobbrelaterade kostnader som arbetsresor, arbetsredskap eller utbildning. De sänker din beskattningsbara inkomst och därmed din skatt.

Marginalskatt

Den skattesats som tillämpas på nästa euro du tjänar. Den är högre än den genomsnittliga skattesatsen på hela din inkomst.

Grundavdrag (skattefritt belopp)

Ett belopp som förblir skattefritt; endast inkomst över det beskattas. De exakta siffrorna varierar med år och skatteslag.

Progressiv beskattning

Ju högre din inkomst, desto högre skattesats på de övre delarna av den. Den som tjänar mer betalar en större andel i skatt.

Skattebeslut

Det officiella beskedet från skattemyndigheten efter att du lämnat in din deklaration. Det anger om du ska betala mer skatt eller får återbäring.

Arvsskatt

Skatt på ärvd förmögenhet. Avdragen beror på hur nära släkt du var, så nära familj betalar vanligtvis mindre.

Gåvoskatt

Skatt på gåvor som ges medan du lever. I Tyskland kan avdragen förnyas ungefär vart tionde år, beroende på släktskapet.

Testamente

Ett skriftligt dokument som anger vem som ska ärva vad. Utan ett sådant tillämpas den legala arvsordningen automatiskt.

Legal arvsordning

Den ordning för arvtagare som lagen fastställer när det inte finns något testamente. Vanligtvis ärver maken/makan och barnen först.

Laglott

Det minsta anspråk på ett dödsbo som nära släktingar har rätt till enligt lag. De får det även om ett testamente gör dem arvlösa.

Lagstadgad sjukförsäkring (Tyskland)

Tysklands offentliga sjukförsäkringssystem. Avgiften baseras på din inkomst, inte på din hälsa.

Privat sjukförsäkring (Tyskland)

Privat sjukvårdsskydd som alternativ till det lagstadgade systemet. Premien beror på ålder, hälsa och vald plan snarare än inkomst.

Bitcoin

Den första och mest kända kryptovalutan, decentraliserad och utan centralbank. Mycket volatil och spekulativ – total förlust är möjlig.

Blockkedja

En distribuerad, manipuleringssäker databas där transaktioner lagras i sammanlänkade block. Den tekniska grunden för de flesta kryptovalutor.

Kryptovaluta

Ett digitalt, decentraliserat betalnings- och spekulationsmedel utan centralbank. Det finns inget insättningsskydd och priserna svänger kraftigt.

Stablecoin

En kryptovaluta som är tänkt att vara knuten till ett stabilt värde som euron eller dollarn. Kopplingen beror på dess uppbackning och kan brytas.

Plånbok (wallet)

En digital plånbok för att förvara kryptovalutor via kryptografiska nycklar. Tappar du den privata nyckeln är pengarna borta för gott.

ESG

Kriterier för miljö, sociala frågor och bolagsstyrning (Environment, Social and Governance) som används vid investeringar. Standarderna är inte enhetligt definierade.

Grönmålning (greenwashing)

När en produkt framställs som grönare eller mer hållbar än den verkligen är. Att granska märkningen och metodiken skyddar mot att bli vilseledd.

Hållbarhetsfond

En fond eller ETF som väljer innehav efter ESG-kriterier. Märkningar och metodik varierar kraftigt och är värda att granska noga.

Guld

En ädelmetall som ofta ses som skydd mot kriser och inflation. Priset fluktuerar dock, och det ger ingen ränta eller utdelning.

Råvaror

Handelsbara varor som olja, metaller eller spannmål, vanligtvis nås via fonder eller certifikat. Volatila och i allmänhet rimliga endast som en liten inblandning.

Styrränta

Den ränta som centralbanken fastställer och till vilken bankerna kan låna pengar. Den påverkar spar-, låne- och bolåneräntor.

Hävstång

Att använda lånat kapital för att förstärka vinster. Den förstärker förluster precis lika mycket – risken, ända upp till total förlust, är hög.

Sociala avgifter (Tyskland)

Obligatoriska avgifter till pensions-, sjuk-, vård- och arbetslöshetsförsäkring. De dras från din bruttolön och minskar din nettoinkomst.

Statlig pensionsförsäkring (Tyskland)

Ett obligatoriskt fördelningssystem: dagens arbetstagares avgifter finansierar dagens pensioner. Ditt eget framtida anspråk byggs upp av det du betalar in.

Arbetslöshetsförsäkring (Tyskland)

Obligatorisk försäkring som betalar arbetslöshetsersättning (ALG I) om du förlorar jobbet. Beloppet beror på dina tidigare inkomster och betalas ut under en begränsad tid.

Vårdförsäkring (Tyskland)

Obligatorisk försäkring för när du behöver omvårdnad. Den täcker bara en del av kostnaden, så en andel som du betalar själv återstår nästan alltid.

Grundavdrag (Tyskland)

Den årliga existensminimigränsen upp till vilken ingen inkomstskatt tas ut. Den exakta siffran ändras varje år.

Solidaritetstillägg (Tyskland)

Ett tillägg på inkomst- och kapitalinkomstskatt. För de flesta löner gäller det inte längre, men det tas fortfarande ut på kapitalinkomster.

Kyrkoskatt (Tyskland)

För medlemmar i skatteindrivande kyrkor är den ungefär 8–9 % av inkomstskatten. Den upphör när du formellt lämnar kyrkan.

Normbelopp (Tyskland)

Det fasta grundbeloppet av grundläggande inkomststöd (Bürgergeld) för det dagliga livet. Hyra och uppvärmning täcks separat utöver detta.

Skyddade tillgångar (Tyskland)

Sparande som inte räknas dig till last vid behovsprövade förmåner som grundläggande inkomststöd. Du behöver inte göra av med allt innan du kvalificerar dig.

Bidrag (tillägg)

Ett statligt bidrag som läggs till det du själv sparar, som grund- och barntilläggen i en Riester-plan. Det ökar ditt saldo utan extra inbetalningar från dig.

Realinkomst

Din inkomst efter att inflationen dragits av – den köpkraft som faktiskt återstår. Om lönerna stiger långsammare än priserna sjunker den även när siffran går upp.

Lönebikostnader (Tyskland)

De kostnader en arbetsgivare betalar utöver din bruttolön, främst arbetsgivarens andel av de sociala avgifterna. De gör att du kostar mer än vad din bruttolön ensam antyder.

← Alla lektioner